Hệ thống tài chính hiện tại rất phức tạp và sự phức tạp đó tạo ra rủi ro. Những người có tầm nhìn xa trong lĩnh vực công nghệ tài chính cho rằng việc cho phép các sản phẩm tài chính xuất hiện trên một mạng lưới blockchain công cộng mà ngân hàng trung ương hoặc tổ chức trung gian không điều chỉnh có thể làm giảm rủi ro hệ thống trong hệ thống tài chính hiện tại. Về cơ bản, họ hình dung hệ thống tài chính phi tập trung không có các quy định của bất kỳ cơ quan tập trung nào.
Tài Chính Phi Tập Trung tìm thấy các ứng dụng rộng rãi hơn thông qua các đổi mới như cho vay tiền điện tử, cho vay P2P, trao đổi phi tập trung, v.v. Phần lớn các dApp DeFi hiện có được xây dựng trên nền tảng của Ethereum, chuỗi khối tiền điện tử lớn thứ hai thế giới. Tuy nhiên, với việc DeFi trở nên phổ biến trong việc định hình tương lai của ngành tài chính, hầu hết mọi giao thức blockchain mới nổi đều đang thúc đẩy hệ sinh thái DeFi của nó. Kiến trúc của các giao thức blockchain thời đại mới như Solana, Cardano, Polygon hỗ trợ phát triển các loại dApp / dịch vụ tài chính tự động và phi tập trung mới được cung cấp bởi các hợp đồng thông minh và có thể loại bỏ các trung gian truyền thống như ngân hàng.
Tổng Quan Về DeFi
DeFi hay Tài Chính Phi Tập Trung là một trong những trường hợp sử dụng phổ biến nhất trong hệ sinh thái blockchain. Nói một cách đơn giản, các ứng dụng DeFi là phần mềm tài chính phi tập trung được xây dựng bằng công nghệ blockchain. DeFi đã trở nên nổi tiếng nhờ thể hiện tiềm năng làm cho các ứng dụng và dịch vụ tài chính trở nên cởi mở, minh bạch hơn và có thể tiếp cận được với tất cả mọi người, ngay cả những người không sử dụng ngân hàng.
Các nhà phát triển DeFi đang xây dựng hoặc hình dung các sản phẩm tài chính khác nhau như stablecoin, thị trường tiền tệ, sàn giao dịch không giám sát và oracles. Trong tương lai, chúng ta có thể mong đợi thấy một loạt các sản phẩm DeFi mới như nền tảng Bảo hiểm, Trình tổng hợp lợi nhuận, Trình tổng hợp DEX, Xổ số không thua lỗ, Giao dịch quyền chọn không cho phép, các giao thức rủi ro tín dụng để cho vay và đi vay và các khoản vay lãi suất cố định.
Sự phát triển DeFi sử dụng hệ thống công nghệ để trộn và kết hợp các dự án và xây dựng các ứng dụng có giá trị cao. Theo hiểu biết của chúng tôi, chúng tôi có thể coi rằng ngăn xếp công nghệ DeFi bao gồm ba lớp:
- Lớp Ứng Dụng – Giao diện người dùng hiển thị cho người dùng.
- Lớp Giao Thức – Giao thức ứng dụng xác định các bộ quy tắc cụ thể.
- Lớp Cơ Sở – Giao thức blockchain cho phép giá trị và dữ liệu được ghi lại và chuyển qua chuỗi. bộ quy tắc cụ thể
6 Blockchains Hàng Đầu Cho DeFi
Ethereum
Về mặt kỹ thuật, Bitcoin là ứng dụng DeFi đầu tiên cho phép một người sở hữu và kiểm soát giá trị qua một mạng phi tập trung và gửi nó đến mọi nơi trên thế giới. Dựa trên khái niệm này, Ethereum đã mở rộng quy mô DeFi, nuôi dưỡng nó để phát triển trên con đường trở thành một hệ thống tài chính toàn cầu phi tập trung cho phép người dùng cuối kiểm soát và hiển thị tiền của họ. Thông qua các sản phẩm và giải pháp DeFi của mình, Ethereum dự định cung cấp cho người dùng quyền truy cập vào các lựa chọn thay thế cho nội tệ hoặc tùy chọn ngân hàng của họ và tiếp cận với thị trường toàn cầu.
Các giải pháp DeFi của Ethereum cung cấp các giải pháp thay thế phi tập trung cho hầu hết các dịch vụ tài chính, chẳng hạn như Gửi tiền trên toàn cầu, giao dịch mã thông báo tiền điện tử, vay tiền có / không có tài sản thế chấp, truy cập tiền tệ ổn định và nhiều loại khác. Trên hết và hơn thế nữa, Ethereum đã tạo ra cơ hội để tạo ra một loạt các sản phẩm tài chính hoàn toàn mới. Nó đã mở rộng DeFi bằng cách làm cho tiền có thể lập trình được cho phép người dùng làm những việc với tiền điện tử mà họ không thể làm với Bitcoin, như lên lịch thanh toán, đầu tư vào quỹ chỉ số, cho vay và đi vay, v.v.
Ethereum với tư cách là một nền tảng phát triển DeFi là mục tiêu ưa thích của các nhà phát triển để xây dựng dApp cho các dịch vụ tài chính dựa trên tiền điện tử như cho vay, đi vay, thanh toán cá nhân và thu lãi.
Các Dự Án DeFi Được Hỗ Trợ Bởi Ethereum
Aave
Aave là một giao thức thanh khoản phi lưu ký phi tập trung, nơi người dùng có thể tham gia với tư cách là người gửi tiền hoặc người đi vay. Người gửi tiền cung cấp tính thanh khoản cho thị trường để kiếm thu nhập thụ động, trong khi người đi vay có thể vay theo kiểu phi tập trung hóa quá mức (vĩnh viễn) hoặc thiếu tập trung (thanh khoản một khối).
Aave có lẽ là ứng dụng DeFi phổ biến nhất được cung cấp bởi Ethereum. Nó là một ứng dụng khá phức tạp, có lẽ đại diện cho DeFi ở dạng tốt nhất. Aave là một giao thức thanh khoản mã nguồn mở và không giám sát cho phép người dùng tham gia với tư cách là người gửi tiền hoặc người đi vay. Trên nền tảng Aave, người đi vay có thể vay tiền theo kiểu phi tập trung hóa và phi tập trung hóa. Vai trò của người gửi tiền là cung cấp tính thanh khoản cho thị trường, và đổi lại, họ kiếm được thu nhập thụ động.
Aave thường được coi là phiên bản tiền điện tử của ngân hàng. Nó khác với các nền tảng cho vay tiền điện tử khác vì thay vì kết hợp người cung cấp và người cho vay 1: 1, nền tảng Aave cho phép người gửi tiền gửi tiền của họ vào các bể thanh khoản. Từ đó, người đi vay mới có thể vay được. Giao thức Aave được thực hiện như một tập hợp các hợp đồng thông minh trên chuỗi khối Ethereum đảm bảo sự an toàn của các giao dịch mà không liên quan đến bất kỳ người trung gian nào.
Compound
Một giao thức DeFi khác được hỗ trợ bởi Ethereum cho phép các nhà phát triển mở khóa vũ trụ các ứng dụng tài chính mở là Compound. Đó là một giao thức lãi suất phi tập trung cho phép chủ sở hữu tài sản kỹ thuật số cho vay và cho vay tiền điện tử đối với tài sản thế chấp. Người gửi tiền duy trì tính thanh khoản của nền tảng bằng cách thêm tài sản và ngay lập tức họ có thể bắt đầu kiếm lãi kép. Lãi suất được điều chỉnh tự động dựa trên cung và cầu. Trong khi 90% tiền lãi được trả cho các nhà cung cấp, phần còn lại được duy trì như một khoản dự trữ.
Solana
Solana là một mạng lưới blockchain lớn khác nhằm mục đích mang lại tốc độ nhanh chóng, khả năng mở rộng và phí thấp cho Tài chính phi tập trung. Nhiều dự án DeFi mới đã tự thành lập trên Solana, làm bùng nổ hệ sinh thái DeFi của nó. Tuy nhiên, do chi phí cao của việc sử dụng DeFi trên Ethereum, thị phần DeFi đáng kể đã chuyển sang các chuỗi lớp 1 như Solana.
Solana đánh dấu vào tất cả các ô cho một chuỗi tập trung vào DeFi. Nó ngăn chặn việc chạy phía trước thông qua thời gian khối nhanh chóng và cơ chế đồng thuận Proof-of-History. Nó tránh tắc nghẽn và giữ cho chi phí giao dịch thấp thông qua khả năng mở rộng nút của nó. Solana đang đi đúng hướng trong việc thúc đẩy hệ sinh thái DeFi đang phát triển mạnh của mình. Các công cụ quản lý tài sản, sàn giao dịch phi tập trung, giao dịch ký quỹ và cho vay phi tập trung, tất cả các loại dự án DeFi, đang được phát triển trên Solana, cạnh tranh để trở thành chip xanh DeFi của nó.
Các Dự Án Blue Chip DeFi Tiềm Năng Trên Solana
Port Finance Và Solend
Hai dự án dựa trên Solana này được thiết kế để hoạt động như các ngân hàng phi tập trung tương tự như các dự án Ethereum rất phổ biến là Compound và Aave. Tính đến năm 2021, Port Finance là dApp lớn thứ 19 trên Solana với tổng giá trị bị khóa (TVL) vào khoảng 122 triệu đô la theo DeFi L lama. Port chạy một chương trình khai thác thanh khoản, cho phép người dùng kiếm được mã thông báo quản trị của giao thức (PORT) cùng với lãi suất được trả cho tài sản ký gửi của họ. Sound là một ngân hàng DeFi khác của Solana cho phép người dùng vay dựa trên nhiều loại tài sản khác nhau.
Sabre
Tương tự như Curve Finance, sàn giao dịch phi tập trung tập trung vào stablecoin của Ethereums, Sabre là giao thức Solana DeFi nơi người dùng có thể chốt các tài sản như stablecoin hoặc tài sản được bao bọc một cách hiệu quả với mức trượt thấp. Không giống như các nhóm thanh khoản Ethereum, các nhóm Sabre không yêu cầu người dùng phải gửi số tiền bằng nhau của cả hai tài sản.
Parrot Finance
Tương đương với Marker DAO của Ethereum, Solana’s Parrot Finance là một nền tảng để người dùng khóa tài sản của họ và đổi lại là một stablecoin (PAI). Mặc dù Parrot hiện có giới hạn về số lượng PAI có thể được khai thác, nhưng những hạn chế này có thể sẽ được dỡ bỏ khi nền tảng phát triển và nhu cầu ổn định.
Cardano
Cardano đã hoạt động với các hợp đồng thông minh mở ra hệ sinh thái của mình cho một loạt các dApp đầy hứa hẹn. Các nhà phát triển đang chuyển sang Cardano để sử dụng chức năng hợp đồng thông minh mới của nó để phát triển các dự án dApps thú vị.
Cardano được thành lập vào năm 2015 và mạng chính của nó hoạt động vào năm 2017. Đối với Cardano, mục tiêu là xây dựng một mạng khắc phục những thiếu sót về khả năng tương tác và khả năng mở rộng trong các blockchain thế hệ thứ nhất và thứ hai. Cardano tập trung vào việc trở thành nền tảng đáng tin cậy nhất để tạo ra các dApp an toàn và có thể mở rộng cho các trường hợp sử dụng trong thế giới thực. Nó nhằm mục đích cung cấp bản sắc kinh tế cho hàng tỷ người thông qua các ứng dụng phi tập trung giúp quản lý danh tính, giá trị và quản trị.
Một Số Dự Án DeFi Dựa Trên Cardano
ERGO DEX
Được phát triển bởi một nhóm Cardano, Waves và Chainlink, ERGO DEX là một nền tảng hợp đồng thông minh được xây dựng cho các dApp DeFi. ERGO DEX là một sàn giao dịch không giám sát cho phép người dùng chia sẻ tính thanh khoản và giao dịch hoán đổi cho nhau trên bất kỳ sàn giao dịch nào được xây dựng trên ERGO hoặc mạng Cardano.
Empower
Empower là một dự án của Cardano nhằm mục đích tận dụng sức mạnh của nguồn tài chính phi tập trung để giải quyết tình trạng thiếu nhà ở giá cả phải chăng ở Châu Phi. Nền tảng này có ý định phá vỡ vòng luẩn quẩn nguồn cung nhà ở kéo dài vì các yếu tố như thiếu vốn, chi phí vốn cao, chi phí xây dựng cao, thiếu nguồn cung nhà ở giá cả phải chăng và các yếu tố khác.
MELD
Meld là một giao thức phi tập trung kết hợp khả năng cho vay fiat vào hệ sinh thái tiền điện tử. Nó tạo điều kiện thuận lợi cho việc phát triển các sản phẩm DeFi có thể san bằng sân chơi tài chính của thế giới bằng cách tạo cơ hội cho 97% dân số thấp nhất.
Polkadot
Hệ Sinh Thái Polkadot bao gồm Polkadot Relay Chain ở lớp cơ sở và mạng lưới các parachains của nó ở lớp 1. Parachains là các blockchain khác nhau được xây dựng trên Polkadot. Các dự án DeFi đang được xây dựng trên chuỗi Polkadot gốc cũng như trên các parachains. Polkadot có các tính năng mạnh mẽ để hỗ trợ các dự án DeFi và khả năng tương tác chắc chắn là điểm nổi bật nhất. Polkadot sử dụng truyền thông điệp chuỗi chéo (XCMP) để tạo điều kiện giao tiếp hoặc khả năng tương tác giữa các parachains hoặc các dự án DeFi được phát triển trên chúng. Thậm chí, DeFi được xây dựng trên Ethereum và Bitcoin có thể giao tiếp với hệ sinh thái Polkadot thông qua các cầu nối.
Về cốt lõi, Polkadot là tất cả về khả năng tương tác. Nó là một mạng lưới nhiều lớp của các chuỗi. Chuỗi chuyển tiếp nằm ở lớp cơ sở và nó điều chỉnh cơ chế đồng thuận và bảo mật được chia sẻ cho tất cả các chuỗi lớp một, được gọi là parachains và para head. Tất cả các parachains được kết nối với Polkadot Relay Chain đều được hưởng lợi từ sự an toàn kinh tế được cung cấp bởi các trình xác nhận Relay Chain.
Parachains có thể tương tác với nhau một cách tự nhiên. Họ có thể hoạt động như một chuỗi độc lập hoàn chỉnh để họ có thể có mã thông báo gốc của riêng mình, quản trị có thể được xây dựng như một mạng công cộng hoặc riêng tư hoặc như một nền tảng phát triển để những người khác xây dựng dApp trên đó. Polkadot cung cấp sự linh hoạt hoàn toàn cho các parachains, chỉ với một điều kiện là họ phải tuân theo cơ chế đồng thuận gốc của Polkadot.
Polkadot: Hệ Sinh Thái Duy Nhất Cho DeFi
Ngày càng có nhiều nhà phát triển đang xây dựng các giải pháp DeFi trên Polkadot bằng cách sử dụng Substrate, khung phát triển của Polkadot. Để phát triển DeFi, một số nhóm đang xây dựng các parachains gốc dành riêng cho dự án của họ trong khi một số nhóm đang triển khai cơ sở hạ tầng của họ trên đầu các chuỗi DeFi hiện có trong hệ sinh thái Polkadot. Có hai cách để xây dựng trên các parachains hiện có. Các nhóm có thể chọn xây dựng mô-đun thời gian chạy và tích hợp chúng với parachain hoặc xây dựng trên parachain hỗ trợ hợp đồng thông minh.
Polkadot là một trong những hệ sinh thái blockchain được chấp nhận nhiều nhất để phát triển các giải pháp khoanh vùng lỏng. Đặt cược thanh khoản là một danh mục phụ của DeFi mà qua đó bất kỳ ai có mã thông báo đặt cược đều có thể nhận được thanh khoản ngay lập tức bằng cách nhận được mã thông báo tổng hợp, có thể giao dịch mà không cần thời gian khóa.
Polkadot không chỉ hỗ trợ các khái niệm DeFi hiện có mà còn tạo ra các khái niệm mới hoàn toàn, như quỹ tài sản có chủ quyền phi tập trung (dSWF). Dưới đây là một số dự án DeFi dựa trên Polkadot hiện tại:
- Acala – một trung tâm DeFi qua đó người dùng có thể gửi và nhận USD trên bất kỳ chuỗi khối nào được kết nối với Polkadot.
- Staff – cho phép người dùng đặt cược mã thông báo đặt cược của họ và lấy mã thông báo thay thế (mã thông báo) để giao dịch và trao đổi mà không cần đợi giai đoạn hủy liên kết hoàn thành.
- Bifrost – một parachain được thiết kế để tăng tính thanh khoản. Nó cho phép người dùng gửi mã thông báo đặt cược của họ và đúc vTokens
- Equilibrium – một thị trường tiền tệ đa chuỗi kết hợp việc tạo và giao dịch tài sản tổng hợp với cho vay gộp.
Avalanche
Avalanche là một nền tảng blockchain có khả năng sử dụng hợp đồng thông minh, tập trung vào chi phí thấp, tốc độ giao dịch và thân thiện với môi trường. Avalanche là một trong những nền tảng Hợp Đồng Thông Minh có thể lập trình, mở, nhanh nhất, thích hợp để xây dựng các giải pháp cho DeFi, tài trợ nợ, phát hành tài sản và sưu tầm kỹ thuật số.
Avalanche tương thích với các tài sản, ứng dụng và công cụ của Ethereum và mang lại lợi ích về thông lượng, tốc độ cao hơn và phí thấp hơn. Để tạo điều kiện chuyển tài sản liền mạch với Ethereum, Avalanche cũng đang xây dựng một cây cầu để kết nối với mạng Ethereum. Các dự án DeFi khác nhau như SushiSwap, Reef, TrueUSD, bZx và Securifying được tích hợp vào chuỗi khối Avalanche.
Giao thức Avalanche chấm điểm về tính năng cuối cùng, điều này rất quan trọng, đặc biệt là đối với việc phát triển các ứng dụng tài chính phi tập trung. Trong khi Ethereum đạt được độ cuối cùng trong khoảng một phút, Avalanche đạt được độ cuối cùng trong một giây.
Avalanche Bao Gồm 3 Blockchains:
- Exchange Chain (X-Chain)
Exchange Chain (X-Chain) tạo và giao dịch tài sản Avalanche, nơi phí được thanh toán bằng AVAX.
- Contract Chain (C-Chain)
Contract Chain (C-Chain) đại diện cho tính năng hợp đồng thông minh của Avalanche và cho phép các nhà phát triển xây dựng các ứng dụng phi tập trung trong khi tận dụng khả năng mở rộng và lợi ích bảo mật của nền tảng. C-Chain tương thích với EVM (Máy ảo Ethereum). Vì vậy, bất kỳ ai cũng có thể triển khai hợp đồng thông minh Ethereum trên Avalanche. Điều đó có nghĩa là, ngay cả các ứng dụng Ethereum DeFi hiện có như Aave cũng có thể dễ dàng triển khai một phiên bản sản phẩm của họ trên Avalanche.
- Platform Chain (P-Chain)
P-Chain cho phép tạo các blockchains L1 hoặc L2, được gọi là mạng con. P-Chain quản lý tất cả các mạng con của Avalanche bằng cách theo dõi các trình xác nhận. Ngay cả các mạng con cũng chịu trách nhiệm xác thực P-Chain.
Polygon
Polygon, trước đó được gọi là MATIC, đã trải qua sự tăng trưởng mạnh mẽ vào năm 2021 và dường như đang nổi lên theo một cách lớn để cạnh tranh với các blockchain lớn để lưu trữ một phần lớn hơn của hệ sinh thái DeFi. Tổng giá trị tổng bị khóa (TVL) trong các hợp đồng thông minh Polygon mà các giao thức DeFi vận hành đã tăng trưởng kinh khủng, ghi nhận mức tăng trưởng không dưới 4.178.708%.
Thành công của Polygon có được nhờ vào các giao dịch nhanh chóng và giá rẻ trên mạng. Đối với các nhà phát triển, chạy Defi dApp trên Polygon rẻ hơn hàng trăm lần so với chạy trên các mạng lớn hơn như Ethereum. Ngoài ra, nó còn hiệu quả hơn về mặt thời gian.
Với tốc độ phát triển của Polygon, các nền tảng DeFi chính và phổ biến như SushiSwap (SUSHI), Aave (AAVE), 1 inch (1INCH) (CRV) và các nền tảng khác đang kết nối mạng với Polygon. Trong không gian tiền điện tử, Ethereum vẫn là ngôi nhà không thể tranh cãi của DeFi. Nhưng người dùng tìm kiếm các giao thức thay thế vì mạng Ethereum có lưu lượng truy cập cao và có xu hướng trở nên chậm và tốn kém. Polygon là một lựa chọn yêu thích cho các nhà phát triển như vậy vì nó hoạt động như một nền tảng kép rẻ hơn và nhanh hơn để xây dựng và kết nối các ứng dụng và mạng blockchain tương thích với Ethereum.
